来源：国金证券第5小时

新股申购：华之杰 603400.SH

新股上市：N交大 920027.BJ *

中金亦庄产业园REIT 508080.OF

重磅民生文件：中办、国办印发《关于进一步保障和改善民生着力解决群众急难愁盼的意见》。意见从增强社会保障公平性、提高基本公共服务均衡性、扩大基础民生服务普惠性、提升多样化社会服务可及性等方面作出部署，提出全面取消在就业地参加社会保险的户籍限制、支持引导有条件的地方将生育保险生育津贴按程序直接发放给参保人、合理提高最低工资标准、稳步推进灵活就业人员参加住房公积金制度、加大保障性住房供给、新建改扩建1000所以上优质普通高中等多项举措。据国新网消息，国务院新闻办公室将于2025年6月10日（星期二）上午10时举行新闻发布会，请国家发展改革委副秘书长肖渭明和教育部、民政部、财政部、人力资源社会保障部、国家卫生健康委有关负责人介绍进一步保障和改善民生有关政策情况，并答记者问。

中美经贸磋商：中美经贸磋商机制首次会议当地时间6月9日下午在英国伦敦举行。当地时间6月10日，中美经贸磋商机制首次会议将继续进行。

科技成果转化：6月9日，国务院以“深化科技成果转化机制改革，推动科技创新和产业创新融合发展”为主题，进行第十四次专题学习。李强在听取讲解和交流发言后指出，科技成果转化连接创新链与产业链，是科技创新的“最后一公里”，有利于催生新产品、新产业、新动能，形成新质生产力。

中国规范稀土出口：中国出台稀土出口管制新规是对国际通行准则的主动对接，核心法理依据在于稀土物项的“军民两用”属性。中国的目标是“规范出口”而非“禁止出口”，是“促进便利合规贸易”，而非切断正常商业往来。中国商务部多次公开明确表态：对于符合规定的申请，中方将依法予以批准。

港股迈向技术性牛市：6月9日，港股大涨，恒生中国企业指数与恒生科技指数双双自4月低点升逾20%，迈向技术性牛市。尽管近期市场波动，恒生中国企业指数（HSCEI）仍是今年全球表现最好的股指之一。HSCEI与更广泛的恒生指数今年以来均上涨约20%。

AI+“苏超”：为充分发挥人工智能技术对体育领域的支撑赋能作用，苏州市人工智能行业协会计划征集人工智能技术赋能苏州足球队的创新产品及解决方案，促进提升训练水平和竞技表现，助力苏州足球队在2025年江苏省城市足球联赛中争创佳绩。根据要求，创新产品及解决方案需具备实际落地应用条件，能够在2025江苏省城市足球联赛赛季结束前完成部署并投入使用。

“星链”卫星坠落：埃隆·马斯克的太空探索技术公司发射的“星链”卫星接连坠落。由美国国家航空航天局（NASA）戈达德航天中心的物理学家丹尼·奥利维拉领导的研究小组对“卫星雨”进行了研究。太空探索技术公司于2019年首次发射“星链”卫星，2020年仅坠落了两颗卫星。但在2021年，坠落数量飙升至78颗。此后两年，坠落卫星数量基本保持在这个水平（2022年坠落99颗，2023年坠落88颗）。但去年316颗卫星在大气层中烧毁。至此，“星链”共损失583颗卫星。

严禁银行送实物揽储：长三角某地金融监管部门近期下发通知，明确指出辖内银行机构不得通过向客户赠送实物礼品，或者与互联网平台合作发放会员福利等方式吸收存款。如有上述情况，当地监管要求相关产品须立即暂停发售，宣传展示物料同步清理下架，并且存量业务应于2025年底前有序退出。

1、上证指数收涨0.43%报3399.77点，深证成指涨0.65%，创业板指涨1.07%，北证50涨1.08%，科创50涨0.6%，万得全A涨0.76%，万得A500涨0.4%，中证A500涨0.39%。A股全天成交1.31万亿，上日为1.18万亿。

2、香港恒生指数涨1.63%报24181.43点；恒生科技指数涨2.78%报5433.23点，创近一个月新高；恒生中国企业指数涨1.74%报8780.13点，恒生香港中资企业指数涨0.67%报4077.82点，大市成交2458.28亿港元。南向资金净买入额为7.17亿港元。

1、中美经贸磋商机制首次会议正在英国举行，外交部称，中方已经发布了中美经贸磋商机制首次会议有关消息，关于磋商的具体情况请保持关注。中方会否对稀土出口审批开辟更多“绿色通道”？外交部回应：中国商务部已就中国稀土出口管制措施作出回应；关于具体情况，请向中方的主管部门询问。

2、央行公告称，6月9日以固定利率、数量招标方式开展了1738亿元7天期逆回购操作，操作利率1.40%，投标量1738亿元，中标量1738亿元。Wind数据显示，当日无逆回购到期，据此计算，单日净投放1738亿元。

2、今日起，中方对沙特、阿曼、科威特、巴林持普通护照人员试行免签政策，中国单方面免签“朋友圈”又添新成员。中方已经实现对海合会国家免签全覆盖。

1、海关总署称，前5个月，我国装备制造业产品对整体出口增长的贡献率为73%，其中5月份贡献率高达76.9%，为外贸稳定增长提供了有力支撑。

2、中国人民银行青海省分行等十部门联合发文以养老金融推进银发经济高质量发展，推出的举措包括：各金融机构要聚焦重点养老领域提供多样化养老金融服务，加大农村养老需求金融倾斜力度；探索特色养老产业金融支持路径，加大银发经济领域信贷供给和直接融资支持力度；大力发展多层次多支柱养老保险体系。

3、工信部、民政部发布《开展智能养老服务机器人结对攻关与场景应用试点工作的通知》指出，在家庭、社区和养老机构等场景中试点应用，在应用验证过程中完成产品迭代升级，应用验证周期不少于6个月。居家养老服务机器人产品需完成不少于200户家庭应用验证，部署不少于200台套；社区和机构类养老服务机器人产品需完成不少于20个社区或20家养老机构应用验证，部署不少于20台套。

4、市场监管总局向综合电商、直播电商、跨境电商等平台企业发布“6·18”网络集中促销合规提示。主要包括，在落实平台主体责任方面，要切实落实审查核验义务，确保经营者主体信息真实有效。严格落实信息公示义务，加强算法合规管理，提升线上经营行为透明度和公平性。在规范促销行为方面，要公平参与市场竞争，杜绝“大数据杀熟”、虚假营销、刷单炒信等违法行为，防范国补商品骗补套补行为。

1、英国金融行为监管局（FCA）宣布与美国芯片制造商英伟达达成合作，将共同构建允许银行安全试验人工智能技术的监管沙盒环境。FCA表示，自10月起英国金融机构可通过英伟达的加速计算平台及AI企业级软件产品开展AI实验。

1、小鹏汽车官宣，2025年的首款全新车型小鹏G7将于6月11日全球首秀，这是第一款具有L3级算力的超级AI汽车。根据小鹏汽车董事长、CEO何小鹏透露的信息，新车定位25万级SUV市场，主打家庭用户，在智驾、智舱、三电等八大领域的科技含量都有进一步的提升。

2、台积电嘉义先进封装厂的开工时间或将从第三季度推迟到第四季度。该先进封装被用于制造英伟达的AI芯片。

3、社交平台小红书开源了首个大模型——dots.llm1，它是一个1420亿参数的专家混合模型（MoE），在推理过程中仅激活140亿参数，能保持高性能的同时大幅度降低训练和推理成本。dots.llm1最大特色是使用了11.2万亿token的非合成高质量训练数据，这在现阶段的开源大模型中非常罕见

4、有市场传闻称泡泡玛特要进军AI玩具，泡泡玛特相关人士回应称：“没听说过”。

5、星巴克中国将发力非咖啡饮品市场，6月10日起，星巴克三大王牌品类——星冰乐、冰摇茶、茶拿铁，共计数十款产品将集体推出全新夏日“心动价”，以大杯为例，平均价格降幅达到5元左右，最低仅需23元。

6、针对保时捷正考虑将组装的最后阶段（如内饰部件的安装或轮胎装配）转移到美国的传闻，保时捷发言人表示，公司没有计划将任何生产流程转移至美国。

1、消息人士称，哈佛大学在与美国和国际上的顶尖大学沟通，以暂时安置因美国总统特朗普签证令而面临禁令的外国学生。芝加哥大学和伦敦商学院的领导等已就如何安置即将被哈佛大学录取、但目前面临签证拒签风险的学生进行了讨论。

2、日本考虑在6月15日举行的G7峰会前与美国达成关税协议，日本贸易谈判代表赤泽亮正安排在本周访问美国时进行更多会谈。

3、日本首相石破茂表示，日本正逐步进入利率上升的趋势阶段。随着利率上升，政府的债务融资成本将增加，这可能会对政府支出产生一定压力。他指出，日本长期处于低利率环境，因此部分公众尚未体验到利率上升带来的影响。在此背景下，日本必须确保公众和市场对国家财政的信心，以应对未来可能出现的挑战。

1、亚太主要股指收盘多数上涨，日经225指数收盘涨0.92%报38088.57点。韩国综合指数收盘涨1.55%报2855.77点，刷新去年7月16日以来收盘新高。新西兰标普50指数收盘跌0.19%报12539.26点。澳洲股市今日因假期休市。

2、花旗股票策略师将标准普尔500指数年底目标位上调至6300点，先前预估为5800点，理由是对美国大盘股的结构性看涨，以及更具建设性的基本面观点。

3、高盛将韩国股市评级上调至“增持”。高盛报告表示，韩国新政府似乎比许多投资者预期的更注重增长。高盛列举了李在明政府的支持性财政政策以及对包括人工智能和国防行业在内的战略性行业的大规模投资。

4、美股三大指数收盘涨跌不一，纳指涨0.31%，标普500指数涨0.09%，道指平收。其中，纳指、标普500指数均续创2月底以来收盘新高。

1、国债期货收盘表现分化，30年期主力合约涨0.35%，10年期主力合约涨0.09%，5年期主力合约持平，2年期主力合约持平。

2、国内商品期市收盘涨跌参半，新能源材料普遍上涨，工业硅上涨2.33%，多晶硅下跌2.24%；农副产品中纸浆上涨2.08%；贵金属中沪银上涨1.77%，沪金下跌1.02%；化工品中苯乙烯上涨1.56%。

3、上海黄金交易所发布《关于做好近期市场风险控制工作的通知》，近期影响市场不稳定的因素较多，贵金属价格波动剧烈。请各会员提高风险防范意识，继续做好风险应急预案，维护市场平稳运行。同时，提示投资者做好风险防范工作，合理控制仓位，理性投资。

4、周一在岸人民币对美元16:30收盘报7.1838，较上一交易日上涨9个基点。人民币对美元中间价报7.1855，调贬10个基点。

派林生物：控股股东拟转让21.03%股份给中国生物，控制权或变更，股票6月10日起复牌

菲林格尔：公司股票自2025年5月30日以来大幅上涨，多次触及股票交易异常波动，公司股价已严重偏离基本面，公司将就股票交易情况进行核查，股票6月10日开市起停牌

东星医疗：控股子公司与上海交通大学签订两项合成生物学技术开发合同

新筑股份：拟购买四川蜀道清洁能源集团有限公司60%股权，股票6月10日复牌

华升股份：拟购买易信科技100%的股权，股票6月10日起停牌

瑞丰高材：因涉嫌内幕交易，公司高管赵子阳被证监会立案调查

亿纬锂能：筹划发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市

潮宏基：拟发行H股股票并在香港联合交易所上市

迈信林：控股子公司签订11.84亿元算力服务合同

大悦城：农业银行撤回对公司诉讼并变更部分诉讼请求

万马科技：拟使用不超过5000万元闲置自有资金购买理财产品

渤海汽车：拟收购海纳川旗下四家公司股权并募资，继续停牌

康芝药业：拟为董监高购买责任险，赔偿限额不超5000万元

前一交易日主力资金动向

（来源：Wind / Choice资讯）

来源：券商研报精选